深圳红岭VIP绝密内参0527

　　　　
　　
　　
　　贵航股份（600523）作为国内汽配行业龙头企业，公司现已发展成为西南地区规模最大的汽车零部件生产企业，可生产汽车用各类橡胶、塑料及复合型密封条400余种，年产能3200万米，国内市场占有率35%，部分产品出口欧洲及东南亚；铝质散热器年产能达60万套，市场占有率20%以上，是国内同行业中品种齐全、产销量最高、市场覆盖率和占有率最大的密封条生产企业。红岭内参提示公司已通过定向增发收购了大股东贵航集团下属万江公司与华阳电工厂，同时还拟以拥有的申一橡胶分公司的全部资产与贵航集团所持有的红阳公司100%权益进行资产置换，大规模资产整合重组的背后是贵航集团整体上市的计划，资料显示贵航集团对贵航股份重组的第一步是在一年内选择包括军品中的机载设备、资产等优良产业和优质资产注入贵航股份；第二步则是根据贵航股份发展需要，进一步注入飞机、无人机中的专业化产品及系统，从而完成整体上市，近日盘面连收六连阴，反弹关注。
　　
　　综艺股份（600770）公司经过多年的发展摸索，主营业务逐步转型并发展成为两市最正宗的PE（股权投资）公司，通过旗下江苏省高科技产业投资有限公司先后成功投资14个项目以上（有康缘药业、华星化工、联环药业、南大苏富特、常铝股份等）、储备项目超过350个，其中大部分均是高科技企业，特别是公司参股的北京神州龙芯集成电路设计有限公司致力于龙芯芯片产业化，作为我国第一款具有自主知识产权的CPU产品，龙芯填补了我国CPU技术的大量空白。红岭内参透漏公司参股的综艺超导是继美国之后国内唯一能够进行高温超导滤波技术研发的企业，主要生产大规模用于3G和军用领域并得到军方和中国联通高度认可的高温超导滤波器。而参股的兆日微电子公司主要生产银行密码芯片及税控加密芯片，当前市场完全空白的、但未来应用极为广泛，公司控股企业连邦软件是目前国内最大的软件产品经销商，连邦软件通过经营模式上的调整，及随着国内正版软件率的提高，已逐步成为国内软件营销主渠道的控制者。近期该股蓄势充分，跟踪关注。
　　
　　天威保变（600550）公司是国内最大的电力设备变压器生产基地之一，其中大型发电机组主变压器在国内产量的市场占有率高达45%左右，并是国内唯一掌握了变压器制造核心技术的企业，同时公司还计划进入直流输电市场，再次提升变压器业务市场。而中国兵装集团入主公司后，承诺将为公司提供大约500亿的资金消除了再进行融资的可能，在大股东推动下公司建设了全资子公司保定天威风电科技有限公司，并成功完成了1.5MW的风机设计和组装工作（08~09年进入量产，前景看好），同时该子公司还引进中美泛太平洋投资有限责任公司完成了增资扩股，实力获得了极大增强。红岭内参提示公司还是国内唯一具备完整产业链结构的光伏企业，其参股的天威英利（占26%股权）主要生产硅太阳能电池，天威英利二期已经完工投产，而天威英利三期工程将在今年竣工，全部投产后天威英利的硅片、电池片和组件年产将达到500兆瓦（预计年销售收入160亿元、利润35亿元），拥有的新光硅业两个年产3000吨多晶硅项目将在2010年前陆续投产，公司发展趋势非常向好，近期四川地震中公司和新光硅业在灾害中幸免于难，中短线关注。
　　
　　澄星股份（600078）公司是目前国内唯一精细磷酸盐类上市公司，国内最大的三聚磷酸钠生产企业之一，公司目前已经形成以电子级和食品级磷酸、牙膏级磷酸氢钙、多功能磷酸盐等技术含量非常高的产品系列，是我国精细化程度最高的磷化工企业，产能占国内总产能高达80%以上。红岭内参透漏公司目前磷矿资源储量达到1.5亿吨，国内拥有磷矿资源最多的磷化工企业。公司还是云南省确定的磷矿资源三家整合主体公司之一，目前其控制的矿山所在矿区内规模较大，有着明显的资源优势，在未来整合中处于有利地位。由于国家对节能减排力度的加强以及国际上湿法磷酸成本的上升，未来国内黄磷和磷酸价格将维持相对高位，而磷矿石行情近年来也是一路走高，有着绝对成本优势的公司将长期受益，同时公司发展规划显示，公司目前还积极推动“矿、电、磷一体化”的战略，将能进一步提升公司毛利率，可适当关注。
　　
　　工大首创（600857）公司背靠哈尔滨工业大学（隶属国防科工委），凭借雄厚的技术实力长期主要从事利润丰厚的计算机软、硬件产品的深度开发，公司与全球最大的管理软件公司CA，在高性能计算和信息处理类产品、税控收款机等面向税务、电信及政府领域的全套解决方案开发上展开合作，特别是公司生产税控收款机的产业化基地占地面积高达10万平方米。为了多元化发展，公司还与青岛银基房地产开发有限公司共同出资成立青岛工大银基置业投资有限公司（注册资本6000万元中公司占4500万），专业从事青岛及其周边地区房地产开发建设。红岭内参透漏前期公司还拥有世界首创的将污水变成采暖和制冷能源的核心技术，在国家大力支持环保产业发展的大背景下，发展空间非常广阔，作为题材丰富的科技股，近期蓄势充分可反弹关注。
　　
　　紫光股份（000938）公司是我国西部IT商业门户，已建立起宝鸡、西安、兰州、西宁、银川、乌鲁木齐、成都和重庆八个连锁经营配送中心，覆盖了整个西部地区，基本形成了在周边和毗邻地区市场的品牌效应和规模优势。主业方面公司还与外资合资成立紫光图文公司，专业从事计算机相关图文软硬件产品的研究、开发、销售及提供广泛的图文处理和外包服务业务，专业性极强。而紫光图文的成立将扩大公司现有经营规模，而公司的主打产品紫光扫描仪国内市场销量已连续10年稳居国内市场销量第一，而公司投资的清华紫光比威网络是国内领先的网络设备供应商，是国内第一家提供IPv4／v6双栈核心路由器的公司，市场优势非常明显。红岭内参提示公司依托清华大学雄厚的科研实力，公司下属子公司北京绿创环保集团有限公司积极介入了汽车三元催化器和汽车消声器，及环保工程、设备的进出口业务等。政策力推绿色奥运的对公司的扶持力度很大，最值注意的是公司持有清华紫光科技创新投资公司16%股权（是其第一大股东），此外公司去年还以2750万元从大股东清华控股有限公司处购买紫光通讯科技有限公司13.22%的股权（目前共持有紫光通讯95%的股权），该公司是在新一代通讯技术领域及相关信息产业领域科研成果市场化的新兴高科技公司，其控股的清华科睿公司主要对移动通讯研发中心进行基础研发，掌握有大量自主知识产权的软件技术、应用技术等手机核心技术，随着3G的推广将获得巨大的发展空间，择低关注。
　　
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　　短线简评（极灵动的短线风向标）：
　　
　　（08.05.26 8：00）上周五大盘继续调整，盘面上观察大多个股跌幅较大，中国石油、中国石化再次上涨意图护盘，虽然被抛压打下来，但显示出市场有讲政治的大资金在护盘。但仅拉动大盘指标股，而没有拉出热点人气板块，是无法带动市场人气的，更何况四川灾区的三大龙头股齐齐跳水，也伤到了不少人气。但如果仔细分析一下当前虽然个股跌多涨少，但从走势形态上看大盘有在构筑一个底部抬高的大双底形态。而值得注意的是中国石油、中国石化由前期的弱势开始转强，大资金介入明显，也对于大双底的构成非常有利。现在的主要问题是前期的领涨热点如券商、环保等能带动人气的板块还在调整中，而灾后重建板块只能作为短线热点而不能引领大盘，须等到主线板块调整结束重拾升势时，大盘也才有足够的人气大幅上扬。而目前大盘进入了易跌难涨阶段。在没有消息的情况下，大盘就横着走，等待好消息。等待的时间长了，就向下来一次突破。如果跌得多了，则快速反弹一下，但追涨动力疲软，反弹绵软无力，让人对后市多了一份担忧。而上周五涨停的所有股票中没有一个蓝筹成份股，则是操作方向并应以低吸为主，不可追涨，中线向上的趋势依然是较为明确的，但短时间内何去何从，还需要看政策的意思。（操盘手：锐）
　　
　　价值午评（稳健的中线价值投资）：
　　
　　（08.05.26 13:30）午后更新。   
　　
　　机构传闻（各机构内幕交流传闻）：
　　
　　2008-5-23日两市的成交金额为1162.3亿元，比前一交易日减少约261.7亿元，资金净流出约30.7亿。市场弱市震荡，借中国联通停牌重组的消息，资金流入的板块仅有通信、3G、电子设备及中石化、中石油等少数品种，而影响指数的大部分权重板块，如银行、钢铁、电力、有色金属、地产、医药等均出现资金流出，同时前期暴炒的“灾后重建概念”也大幅回调，上证指数尾市收盘跌0.36%，收在3473.1点。5月以来资金净流入仍有250亿，但总成交金额不足以上攻，因此近期指数仍以震荡回调为主，同时热点板块转换较快。下星期本栏认为以55日均线3650点为短中期强弱分界点，若突破，后市反弹空间仍将达4000点的前期预计目标，若不突破，市场有回补3281-3540缺口的要求，从上证指数的波浪结构来看，还缺C5浪，理论目标在3000点左右或以下。预计后市的走势在人为的政策和市场运行的自然规律之间取得平衡，因此后市仓位的控制仍应摆在首位。资金成交前四名依次是：煤炭石油、化工化纤、新能源、通信。资金净流入较大的板块：通信（+15.6亿）、计算机（+5.6亿）、电子信息（+3.3亿）。资金净流出较大的板块：新能源（-6.2亿）、地产（-6.1亿）、煤炭石油（-4.1亿）。通信板块因中国联通停牌重组的消息导致该板块有约15.6亿资金净流入，这将是一个短期的机会，也要控制好仓位及买卖点。净流入较大的个股有：亿阳信通、中兴通讯、高鸿股份、亨通光电、东方通信、烽火通信、武汉凡谷、南京熊猫、国脉科技、波导股份、华夏建通、中卫国脉。煤炭石油板块有约4.1亿资金净流出，国际油价不断创新高同样也就是该板块中期上涨的理由，近期的回调出现低买机会。净流入较大的个股有：中国石化、西山煤电。建材板块和工程建筑板块继续出现资金流出，近期提示避免过度追高。净流入较大的个股有：无。2008-5-23日交易公开信息各方私募、机构主导参与异动股票池：三维通信 武汉凡谷 波导股份 上海贝岭 新华锦 动力源（较大增仓）、重庆路桥 东方电气 华夏建通 国兴地产（少量增仓）、腾达建设 四川路桥 渝开发 欣龙控股 国脉科技 獐子岛 苏宁电器（出货明显）、新五丰（资金对倒）、汇源通信（抛压较大）、歌尔声学（私募较大建仓）。
　　
　　中国电信产业重组方案与传闻基本一致，而电信重组落定后相信3G发牌已提上议程。根据三部委发布电信重组公告，重组后发放三张3G牌照，支持形成三家拥有全国性网络资源、实力与规模相对接近、具有全业务经营能力和较强竞争力的市场竞争主体。 在获悉电信重组进程开始后，TD-SCDMA产业联盟秘书长杨骅表示，电信重组的开始，有利于电信市场的发展，使得市场的竞争趋于平衡，从3G发展角度来讲，同样有利于发展，因为这将使得在一定范围内可以减少重复建设，运营商数量减少后，3G牌照的发放也会变得更加容易。不过也有人士表示，因为新的中移动预计会有两张移动网络，很可能会成为又一个老联通，因此，3G牌照发放和未来移动通信的发展具有很多不确定性。
　　
　　到上周末，地震灾区的数据已经大致不会有太大变动，其中死亡约80000人，受伤约300000人，因为地震时间正是学校上课时间，所以这次地震死亡最多的群体是孩子，在死亡群体中，孩子的数量可能超过3万人，至少3万个家庭情何以堪！在四川的山区，人口相对并不集中的地方，10万平方公里的土地上，超过1000万人受灾，伤亡约38万，由此带来的损失根本无法估量，更可见此次地震的惨烈程度。简单计算一下，仅600万间房屋倒塌，将来重建至少需要1亿平方米的房屋，即便建筑装修成本合计2000元，那也意味着要投入2000亿元。灾民住进去之后，总还要采购必要的物资，包括家电、厨房用品、床上用品和衣物，总资金需求预计将超过5000亿元。5000亿是个庞大的数字！但受灾人群分布的地区主要还是贫困区，每个灾民最紧缺的就是现金了。他们将来靠什么来买房子？靠什么来购买家庭用品？唯一的希望，只能是外界的救援。从这个角度说，目前社会各界的捐款200多亿元还只是杯水车薪，远不能解决问题。救灾告一段落，只是万里长征走完了第一步。未来，才是真正考验国人智慧的时候。
　　
　　近日有传闻称：万科A（000002）公司正在在寻求转让上海七宝、浦江镇以及浦东几个项目，而且之前传闻的东莞‘地王’也已证实出让了50%股权。通过求证、万科A证券部一位姓徐的工作人员表示，传闻并不属实，公司只是在寻找合作者。他提到市场上所传的“转让”是有误的，公司在上海的三个项目的确是在寻找合作方，万科的强项是在住宅项目上，而上海几个项目都含有商业项目的运作，这不是公司擅长的方面，因此要寻找擅长商业项目的合作方合作开发。至于合作方式，该人士表示股权合作不会是唯一的考虑，公司也可能采取外包的方式，他还强调万科还会是上述项目的实际操作人。
　　
　　中兴通讯（000063）研究报告摘要：1、公司海外手机业务目前进展还比较顺利，候为贵亲自抓手机事业部，预计二季度完成目标可能性大。2、无线产品的销售问题不大，但是海外的行业竞争在加剧。3、光通信产品可能进入行业景气周期。4、电信重组方案对中兴通讯是绝对利好，可能刺激上调09年盈利。
　　
　　海外机构巴克莱资本称，今年中国经济增长可能放缓，因全球经济增长减速，并且全球信贷和中国国内货币状况趋紧。并预计中国2008年GDP将增长8.8%（2007年增幅为11.9%）。预计中国央行将继续将专注于遏制通货膨胀，通过发行央行票据和调高存款准备金率管理银行业的流动性。预计未来数周将把准备金率再调高50个基点。该机构认为中国央行将继续通过维持其窗口指导战略、继续控制物价并进一步放缓人民币的升值速度，借助货币政策的信用渠道。预计美元/人民币2008年将贬值10%，至人民币6.50元。
　　
　　浙大网新（600797）公司控股50%的上海花样年华作为中国最大的手机游戏服务提供商之一，拥有国内最大的手机彩信内容数据库和一流的手机游戏研发、测度基地。随着电信业重组以及3G的全面推广，公司手机游戏产业将迎来跳跃式的发展。公司还成立网新恒天，主要负责软件外包业务，后期上攻或将展开。
　　
　　大秦铁路（601006）海外机构研究报告摘要：瑞银证券相信煤炭的短缺会对公司受益。目前铁路的运输瓶颈依然是煤炭运输的最大威胁，由于超过50%以上的煤炭是通过铁路运输，所以主要的产能都是来自于大秦线，每年大概增加5000万吨的产能，其次是朔黄线和候月线。不过预计在2009年以后新增产能增速会迅速下降，因为主要的现有煤炭运输线已经达到其最大的产能利用率了。此外相信在铁道部的大力支持下，大秦线会是中国煤炭铁路运输的潜在整合者。而高华证券认为铁路运输瓶颈恶化。据媒体广泛报道，部分省份的动力煤库存周转天数下降至不足7天，安徽省甚至只有2.8天。目前铁路运输的首要任务是支持四川灾区抗震救灾。今年唯一重大的铁路运力升级是大秦铁路，其运力将增加5000万吨，而需求增长为1亿吨。
　　
　　千里之外的四川汶川大地震，让北京市朝阳区农展馆南里11号的气氛一下子异常紧张起来。在此办公的农业部官员们意识到，地震肯定会对灾区农业生产带来重创，由于当地劳动力伤亡惨重、耕地绝对量减少等种种原因，这种创伤短期内将难以痊愈，并可能波及更多地区。与此同时获悉，近期中央储备粮总公司（下称中储粮）正计划在湖南、河南等多个主要产粮区加大粮食收购量和储存量，以应对国际粮价高企以及自然灾害频发的现状，确保国家粮食安全。据估算这次大地震共造成50多万亩农作物受灾，大量在田夏收作物无法收获，数十万亩农田被毁，此外还损失了农业机械2万多台（套），破坏了农村户用沼气池60多万口。政府对抗震救灾粮源按照就地就近原则，从现有中央储备粮库存中无偿划拨给地方，并将成品粮免费发放给因灾无房可住、无生产资料和无收入来源的困难群众，按每人每天1斤、发放三个月的标准核定。但这种紧急无偿援助只是权宜之计，因为很难想象灾区数百万农业人口能够长期靠援助或慈善捐助生存下去，中央应该建立长效的救援机制。有人士建议中央财政针对此次灾情，划拨专款，按照就近原则，在其他粮食主产区建立对口灾区的专门粮食储备，解决受灾农户的吃饭问题。资料显示四川全省已经设立3506个受灾群众救助安置点，安置了522万受灾群众（另有400多万投靠亲友解决）。随着地震过后援助工作的持续深入，400万受灾群众的长期妥善安置问题成为各级政府开始直面的最大难题。“这次地震造成的受灾群众的数量是建国以来空前的。受灾群众安置的难度也是史无前例的。远远超过了当年的唐山大地震。”四川省民政厅救灾应急组的一位工作人员表示。
　　
　　近日有传闻称：营口港（600317）初步计划在2010年整体上市，目前具体方案已经初步确定。通过求证、营口港务股份有限公司公司人士表示：这个消息存在很大的不确定性。公司能否在2010年前整体上市目前还不能确定。具体方案没有确定。
　　
　　人民币汇率继续高歌猛进，因美联储调低经济增长预估重挫美元，近日人民币兑美元中间价被调高至6.9425元，较上日上涨169个基点，短短两天来人民币中间价已经连续突破6.97、6.96和6.95三大关口。中国人民银行授权中国外汇交易中心公布，5月22日人民币汇率中间价为1美元对人民币6.9428元，较上日中间价大涨169个基点。这也是今年以来第37次改写汇改来新高，今年来累计升幅达4.95%，而 按照汇改时8.11元计算则累计升值了14.39%。瑞银集团董事总经理张宁表示，美元加速贬值是今年来人民币升值显著的重要因素。昨日美联储将今年经济成长预估从三个月前预期的1.3%-2%调降至0.3%-1.2%，在美联储公布预估后，美元兑欧元扩大跌幅。张宁认为，人民币汇率今年可能升值至6.3元附近，仍有较大空间。
　　
　　近日有传闻称：联合化工（002217）公司的主导产品浓硝酸、稀硝酸价格由今年4月上旬1988元/吨、773元/吨渐上涨到5月初的3096元/吨，1058元/吨。
　　
　　近日有传闻称：通宝能源（600780）已经上调了部分电价，上调幅度是1.5分/千瓦时。通过求证、山西通宝能源股份有限公司证券部人士表示：这次并不是通宝能源进行调价，而是公司的全资子公司山西阳光发电有限责任公司提价。根据补偿原则，公司全资子公司山西阳光发电有限责任公司3#机组发电上网价每千瓦时提高1.5分。
　　
　　广电电子（600602）公司第6代液晶面板线年内开工，有人士近日从上广电获悉，公司在获得控股股东广电集团完整的第五代TFT-LCD业务后，今年下半年将启动6代线的开工建设。一名上海广电集团内部人士透露，在完成5代线的资产重组后，上广电的控股公司广电电子将于今年下半年正式开工建设6代线，预计开工后一年实现量产。与国外家电巨头上10代线相比，国内企业显得处处受制于人。对此上广电的相关人士表示，上6代线对上广电来说更多的是一件“无奈的事情”，由于在核心技术上的缺失，使得国内企业不敢轻易上高代生产线。
　　
　　近日三联商社2276.56万限售股权再次拍卖，三联集团以每股14.9元的价格，拍回该宗股权。按照有关规定和拍卖协议，三联集团应在昨日下午四时前，将3.39亿元应缴拍卖款全部存入济南市中院指定账户。据主持三联商社股权拍卖的华银拍卖公司总经理孙红星介绍，三联集团在应缴款时间内未支付相关买受价款，并于昨日下午向济南市中级法院明确表示，因种种原因，放弃本次买受股权。
　　
　　大连国际（000881）目前公司在手项目就有3个，涉及资金高达约17亿元之多，项目重要包括苏里南道路工程、与赤道几内亚石油公司签订的四份工程承包合同、沙特医院和办公楼建设项目，而就在07年12月份，公司再次中标重大合同，与苏里南政府签订总金额高达2.15亿美元的工程项目。同时，公司积极投资房地产领域，主要位于北京、大连和沈阳。尤其是公司在北京开发的“东一时区”位于朝阳区建国路双会桥南1号，由公司投资，并由其旗下全资子公司北京金时代置业公司开发，占地35万平米，总建筑面积45万平米。由于“东一时区”位于北京黄金路段，奥运会的临近以及人民币升值的预期使得北京房地产价格持续走高，公司进军北京房地产，其奥运地产概念有待市场挖掘。
　　
　　国际油价一再飙升，带动国内航空公司也开始上调燃油附加费。从国内最大的电子客票代理机构—游易航空旅行网获悉，6月起海南航空公司和南方航空公司将上调国际长航线燃油附加费的征收标准。据悉，加拿大航、德国汉莎、英国航空等多家外航近期都上调了燃油附加费。同时，国际油价持续飙升，5月22日纽约商品交易所原油期货主力合约在亚洲电子盘交易时段冲破135美元/桶。国内油价受到冲击也开始上涨，国内航空公司上调燃油税费已是必然。
　　
　　近日有传闻称：政府相关高层重要表态要保护国内优质资源，对专门针对高科技企业的创业板加速推出。有此传闻的背景是这来自国外的竞争对手更加卖力地推广。“我们的价格竞争力高。”德意志交易所发行人与投资人、市场部副总监阮宇星说。“我们上市门槛很低。”伦敦交易所北京首席代表姜楠说。出席发布会的深交所上市推广部副总监邹雄暗自感叹，“都到家门口来挖客户了，看来我们的创业板应该尽快推出”。不过有分析指出：从政府一直的表态和相关审核流程看，创业板正式推出（即第一个创业板股票上市）应可能在7～8月份。
　　
　　近日有传闻称：南京中北（000421）有未经证实的人士称，南京城建集团本身也在利用业绩利空收集二级市场的流通股，南京城建将注入水产资产给公司。南京城建和南京公用集团的优质资产实在太多，公司作为唯一的壳，不会被浪费，集团公司一直在暗中建仓。
　　
　　近日有消息称：为避免投机性过重，深交所现阶段仍在研究提高创业板的交易门槛，限制小投资者的进入。一位知名投资银行部门的高管透露：“现在我们听到的消息是，奥运会前的这个阶段都以抗震救灾为主，而资本市场的有关政策都会延至奥运会后推出。”这也意味着，此前言之凿凿上半年铁定推出的创业板以及券商们望穿秋水的融资融券近两个月内都不会出台新政，市场的盼望将再次落空。
　　
　　近日有香港传闻称：中海油服（601808）正在洽购李嘉诚旗下加拿大赫斯基能源。中海油发言人接受求证时，不作任何评论。事实上，中海油及其母公司与赫斯基在中国南海区域有多项合作。中海油母公司今年4 月更购入赫斯基旗下的赫斯基能源马都拉股份公司的五成股权，以开发印尼马都拉海峡的天然气及凝析油田。
　　
　　波导股份（600130）TD-SCDMA已经确定成为我国通信行业3G标准，庞大的3G产业将进入全面爆发阶段。而波导股份作为我国手机行业的龙头企业，正是TD-SCDMA产业联盟成员之一，并已经通过3G条件的场外测试,目前有多款终端产品参与3G测试，属于名副其实的3G设备制造商，有望在全面启动的3G产业中迎来巨大发展机遇。另外公司通过吸收合并宁波电子信息集团下属电容器总厂和宁波太阳能电源厂，业务延伸到能源业务，其中包括太阳能电源研究、制造等。并且宁波太阳能电源公司是中国最大太阳能电池、电源生产企业之一，随着电信业大重组，公司的电子通讯产品、通讯系统等市场机会巨大，未来前景可观，3G发牌的预期也为公司主营提供了重大利好机会，加上太阳能产业的蓬勃发展，给了公司发展预期相当的强烈。